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又到了披露短期健康險(xiǎn)綜合賠付率的時(shí)間——根據(jù)銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布的《關(guān)于規(guī)范短期健康保險(xiǎn)業(yè)務(wù)有關(guān)問(wèn)題的通知》，保險(xiǎn)公司須不晚于每年7月底前在官網(wǎng)披露上半年個(gè)人短期健康保險(xiǎn)業(yè)務(wù)整體綜合賠付率指標(biāo)，不晚于次年2月底前披露上一年度賠付率指標(biāo)。

據(jù)『慧保天下』統(tǒng)計(jì)，截至2月28日，共有110家保險(xiǎn)公司披露了2022年個(gè)人短期健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)整體綜合賠付率，其中包括62家人身險(xiǎn)公司，39家財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司。

整體來(lái)看，2022年個(gè)人短期健康險(xiǎn)綜合賠付率結(jié)果頗有些“觸目驚心”——101家保險(xiǎn)公司平均綜合賠付率僅為36.11%；僅有8家人身險(xiǎn)公司和20家財(cái)險(xiǎn)公司的綜合賠付率高于50%，占比僅28.43%。

過(guò)低的賠付率對(duì)于險(xiǎn)企而言，意味著良好的盈利性，但同時(shí)，也意味著較大的降價(jià)空間——監(jiān)管要求險(xiǎn)企定期公布短期健康險(xiǎn)賠付率，某種程度上就是要通過(guò)信息的透明化，利用輿論倒逼險(xiǎn)企降本增效，提升賠付率，讓利于民。

注：按照《健康險(xiǎn)管理辦法》，個(gè)人短期健康險(xiǎn)，是指保險(xiǎn)期間為一年以及一年以下且不含有保證續(xù)保條款的健康保險(xiǎn)，且僅限個(gè)人業(yè)務(wù)。其中，最為人熟知的就是百萬(wàn)醫(yī)療險(xiǎn)。

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短期健康險(xiǎn)賠付率過(guò)低依然普遍現(xiàn)象，近7成險(xiǎn)企低于50%

整體來(lái)看，2022年，個(gè)人短期健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)中，“低賠付率”依然是普遍現(xiàn)象。據(jù)『慧保天下』統(tǒng)計(jì)，101家保險(xiǎn)公司綜合賠付率僅為36.11%，且絕大多數(shù)保險(xiǎn)公司綜合賠付率低于50%。

僅28家險(xiǎn)企綜合賠付率高于50%，占比28.43%，其中包括8家壽險(xiǎn)公司，以及19家財(cái)險(xiǎn)公司。

人身險(xiǎn)公司的綜合賠付率水平遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司。62家人身險(xiǎn)公司平均綜合賠付率為21.27%，較2021年同比減少了19.85個(gè)百分點(diǎn)；39家財(cái)險(xiǎn)公司平均綜合賠付率為59.72%，較2021年同比增加了25.75個(gè)百分點(diǎn)。

財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)短期健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)，模式更接近于經(jīng)營(yíng)財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)業(yè)務(wù)，這與人身險(xiǎn)公司經(jīng)營(yíng)短期健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)的理念有很大差別，相較之下，人身險(xiǎn)公司更強(qiáng)調(diào)長(zhǎng)期結(jié)果，在定價(jià)上更保守，而財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司更注重當(dāng)期結(jié)果，在定價(jià)上更為激進(jìn)，這也導(dǎo)致人身險(xiǎn)公司短期健康險(xiǎn)綜合賠付率要遠(yuǎn)低于財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司。

值得注意的是，賠付率較低的險(xiǎn)企中，甚至還有7家險(xiǎn)企為負(fù)數(shù)，例如瑞泰人壽、恒大人壽、愛(ài)心人壽、和諧健康、長(zhǎng)城人壽、海保人壽，其短期健康險(xiǎn)綜合賠付率分別為-334.92%、-92.24%、-76%、-70.34%、-3.33%、-1.41%。此外，還包括唯一一家財(cái)險(xiǎn)公司——太平科技，其綜合賠付率為-213.3%。

對(duì)于這種賠付率為負(fù)數(shù)的情況，一些險(xiǎn)企在報(bào)告中進(jìn)行了說(shuō)明。例如，瑞泰人壽解釋稱，公司綜合賠付率為負(fù)主要由于未決賠款準(zhǔn)備金的釋放，再保后未決賠款準(zhǔn)備金提轉(zhuǎn)差為負(fù)，且其絕對(duì)值大于再保后賠款支出，故綜合賠付率為負(fù)。

愛(ài)心人壽則稱，綜合賠付率為負(fù)數(shù)主要原因?yàn)楣緦?duì)個(gè)人短期健康保險(xiǎn)的銷售策略有所改變，2022 年全年保費(fèi)收入降低，導(dǎo)致年底準(zhǔn)備金儲(chǔ)備降低，提轉(zhuǎn)差為負(fù)數(shù)且金額較大。

此外，『慧保天下』在整理數(shù)據(jù)時(shí)還發(fā)現(xiàn)，險(xiǎn)企停售短期健康險(xiǎn)產(chǎn)品的現(xiàn)象也屢見(jiàn)不鮮，例如瑞再企商、蘇黎世、都邦財(cái)險(xiǎn)、華農(nóng)財(cái)險(xiǎn)等險(xiǎn)企。

對(duì)比2021年各險(xiǎn)企的綜合賠付率數(shù)據(jù)，考察其波動(dòng)情況會(huì)發(fā)現(xiàn)，頭部險(xiǎn)企綜合賠付率數(shù)據(jù)往往較為穩(wěn)定，2022年綜合賠付率基本維持在40%左右，對(duì)比2021年，波動(dòng)也維持在10個(gè)百分點(diǎn)左右。而中小公司由于業(yè)務(wù)規(guī)模小，受單個(gè)賠案影響較大，綜合賠付率面臨較大波動(dòng)性。

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低賠付率代表定價(jià)高、盈利性強(qiáng)，也意味著不夠?qū)嵒荨⒔?jīng)營(yíng)效率低下

過(guò)去十幾年，健康險(xiǎn)保費(fèi)增速十分搶眼，絕大多數(shù)年份增速都能到20%以上，但自2020年以來(lái)，受重疾險(xiǎn)新單保費(fèi)快速下滑影響，健康險(xiǎn)整體保費(fèi)增速開(kāi)始放緩。2021年健康險(xiǎn)保費(fèi)同比增長(zhǎng)3.4%，到了2022年，健康險(xiǎn)保費(fèi)收入8653億元，同比僅增2.4%，增長(zhǎng)乏力。

分開(kāi)來(lái)看，壽險(xiǎn)公司與財(cái)險(xiǎn)公司的健康險(xiǎn)保費(fèi)增速也同樣呈現(xiàn)分化態(tài)勢(shì)。2022年，人身險(xiǎn)公司健康險(xiǎn)實(shí)現(xiàn)原保費(fèi)收入7073億元，同比微增0.06%，而財(cái)險(xiǎn)公司健康險(xiǎn)原保費(fèi)收入1580億元，同比增長(zhǎng)14.7%，遠(yuǎn)超人身險(xiǎn)公司。

這主要由于自重疾險(xiǎn)銷售遭遇斷崖式下滑后，壽險(xiǎn)公司健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)增長(zhǎng)乏力，而與此同時(shí)，財(cái)險(xiǎn)公司著力發(fā)展非車險(xiǎn)業(yè)務(wù)，大力拓展短期健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)，尤其是一年期百萬(wàn)醫(yī)療、惠民保等業(yè)務(wù)快速發(fā)展，這助推了財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司健康險(xiǎn)保費(fèi)的增收。

與此同時(shí)，這也再度印證短期健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)方面，人身險(xiǎn)公司與財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司的經(jīng)營(yíng)理念差異巨大，而財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司往往相較人身險(xiǎn)公司更為激進(jìn)。

據(jù)《惠民保的這曲悲歌：保費(fèi)規(guī)模500億封頂，利潤(rùn)持續(xù)壓縮，機(jī)構(gòu)退出市場(chǎng)》一文預(yù)測(cè)，2022年惠民保市場(chǎng)保費(fèi)將達(dá)到150億元；2023年保費(fèi)將達(dá)到209億元；2024年保費(fèi)將達(dá)到266億元——在未來(lái)數(shù)年仍將保持快速發(fā)展勢(shì)頭。

短期健康險(xiǎn)保費(fèi)收入快速增長(zhǎng)，且賠付率極低，盈利性能良好，因而成為很多財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)公司眼中的“香餑餑”。不過(guò)，如此低的賠付率在公開(kāi)后，顯然會(huì)給市場(chǎng)造成一定負(fù)面影響。

因?yàn)闃O低的賠付率，意味著消費(fèi)者得到的賠付較少，能在多大程度上解決實(shí)際問(wèn)題存疑；同時(shí)，這也說(shuō)明這類產(chǎn)品定價(jià)較高，不夠“實(shí)惠”，消費(fèi)者實(shí)際獲益有限；極低的賠付率，也代表有較高的成本空間，當(dāng)大量手續(xù)費(fèi)支付給保險(xiǎn)中介或者互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，說(shuō)明經(jīng)營(yíng)效率較低。

這也是監(jiān)管部門(mén)推動(dòng)險(xiǎn)企公布短期健康險(xiǎn)綜合賠付率很重要的原因之一——通過(guò)強(qiáng)化信息披露，強(qiáng)化信息透明度，幫助消費(fèi)者更好的衡量短期健康險(xiǎn)產(chǎn)品的實(shí)際價(jià)值。

在輿論倒逼之下，綜合賠付率普遍低于50%短期健康險(xiǎn)業(yè)務(wù)或終將迎來(lái)降價(jià)潮。

反過(guò)來(lái)，一款短期健康險(xiǎn)產(chǎn)品綜合賠付率過(guò)高也不值得夸耀，因?yàn)檫@意味著險(xiǎn)企將無(wú)法長(zhǎng)期經(jīng)營(yíng)該產(chǎn)品。據(jù)慧保天下統(tǒng)計(jì)，101家保險(xiǎn)公司中，共有6家險(xiǎn)企短期健康險(xiǎn)綜合賠付率超過(guò)100%，值得注意的是，這6家險(xiǎn)企均出自財(cái)險(xiǎn)公司，具體包括誠(chéng)泰財(cái)險(xiǎn)、凱本財(cái)險(xiǎn)、中煤財(cái)險(xiǎn)、燕趙財(cái)險(xiǎn)、海峽金橋、安誠(chéng)財(cái)險(xiǎn)6家險(xiǎn)企。

其中，誠(chéng)泰財(cái)險(xiǎn)綜合賠付率高達(dá)448.96%，排名第一，該公司賠付大幅提升主要因3款醫(yī)療險(xiǎn)安產(chǎn)品導(dǎo)致。誠(chéng)泰財(cái)險(xiǎn)個(gè)人住院醫(yī)療保險(xiǎn)、誠(chéng)泰財(cái)險(xiǎn)關(guān)愛(ài)女性疾病保險(xiǎn)、誠(chéng)泰財(cái)險(xiǎn)學(xué)生、幼兒個(gè)人重大疾病保險(xiǎn)（互聯(lián)網(wǎng)專屬）三款產(chǎn)品綜合賠付率均破100%，分別為477.77%、396.16%、180.29%。

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